投资机会决策中分数布朗运动理论

• 作者: 曹宏铎 李旲 韩文秀
• 来源期刊: 系统工程学报
• 学科: 经济
• 关键词: 分数布朗运动 Hurst 指数 投资机会选择 投资决策
• 年，卷（期）: 2001,（1）
• 页码范围: 45-49
• 页数: 5页
• 分类号: F440
• 字数: 3570字
• 语种: 中文
• DOI: 10.3969/j.issn.1000-5781.2001.01.009

摘要

根据现代期权理论将投资决策机会视作一种期权，当投资价值(V)和初始支出(C)是随时间变化的维纳过程时，根据Black-Scholes公式给出投资机会的定价模型.当V和C是H(H≠1/2)指数的分数布朗运动时，则Ito微分方程形式将改变，Black-Scholes公式失效.讨论了H指数对投资决策的影响，给出此时根据H指数的投资决策的步骤和策略.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	韩文秀	天津大学系统工程研究所	183	4602	34.0	63.0
2	曹宏铎	天津大学系统工程研究所	6	179	5.0	6.0
3	李旲	天津大学建筑工程学院	11	190	5.0	11.0