住房抵押贷款的提前支付特性及其定价

• 作者: 戴建国 黄培清
• 来源期刊: 系统工程理论方法应用
• 学科: 经济
• 关键词: 住房抵押贷款 提前支付 无风险利率 期权定价
• 年，卷（期）: 2001,（2）
• 所属期刊栏目: 学术论文
• 页码范围: 121-124
• 页数: 5页
• 分类号: F830.572|F830.91
• 字数: 4713字
• 语种: 中文
• DOI: 10.3969/j.issn.1005-2542.2001.02.008

摘要

住房抵押贷款定价是住房抵押贷款证券化的核心问题。带有提前支付特性的期权定价方程无 法直接求出解析解，而传统的近似方法有其局限性。本文在充分研究住房抵押贷款价格函数 对于提前支付行为的二阶性质的基础上，确定了有关提前支付的无风险利率临界条件，得到 了提前支付概率的精确公式和住房抵押贷款定价的期望值模型。

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	黄培清	上海交通大学安泰管理学院	219	6449	40.0	73.0
2	戴建国	上海交通大学安泰管理学院	3	122	3.0	3.0