CAPM在中国股票市场的实证检验

• 作者: 孟庆顺
• 来源期刊: 长春大学学报
• 学科: 经济
• 关键词: CAPM WALD检验 似然比检验 异常现象
• 年，卷（期）: ccdxxbb_2006,（1）
• 页码范围: 5-8
• 页数: 4页
• 分类号: F224

摘要

资本资产定价模型(CAPM)自诞生以来,它的有效性经历了无数西方学者的实证研究和检验,有些支持和肯定,有些则提出了质疑和挑战。CAPM在中国股市能否具有适用性?通过使用国际上比较先进的检验方法———Wald检验和似然比检验,结果表明:CAPM在目前的中国股市不具有适用性。

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	孟庆顺	吉林大学管理学院	8	120	5.0	8.0