公司资产具有跳-扩散过程的债务证券定价

• 作者: 吴唤群 吴恒煜
• 来源期刊: 系统工程
• 学科: 经济
• 关键词: 跳-扩散过程 随机利率 从属债券 信用差价期权
• 年，卷（期）: 2007,（2）
• 页码范围: 61-65
• 页数: 5页
• 分类号: F830
• 字数: 4179字
• 语种: 中文
• DOI: 10.3969/j.issn.1001-4098.2007.02.013

摘要

综合考虑违约风险与市场风险对公司债务证券价格的影响,用非齐次的泊松过程描述突发事件发生的强度函数,试图完善Zhou(1997,2001)的模型,利用远期风险中性测度变换方法,在随机利率环境下建立跳-扩散过程的公司资产价值模型,分析违背绝对优先规则时公司债券的定价与信用差价买权的定价.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	吴唤群	广州大学经济与管理学院	11	133	6.0	11.0
2	吴恒煜	江西财经大学金融学院	17	144	9.0	11.0