基于资金限制的单品种期货最优套期比模型

• 作者: 余方平 杨万武 迟国泰
• 来源期刊: 系统管理学报
• 学科: 经济
• 关键词: 资金限制 套期保值 决策模型 资金需求量 Sharp套期比率
• 年，卷（期）: 2007,（4）
• 所属期刊栏目: 学术论文
• 页码范围: 345-350
• 页数: 6页
• 分类号: F830.9
• 字数: 4925字
• 语种: 中文
• DOI: 10.3969/j.issn.1005-2542.2007.04.001

摘要

以期货套保者的手头资金大于套保资金需求量的预测值作为Sharp套期比模型的约束条件,建立了基于资金限制的单品种期货最优套期比模型,利用WS411合约的历史交易日数据实证对比分析了该模型.本模型确定了套期保值的资金需求,避免了因资金短缺导致套保失败;揭示出套期保值的手头资金与套保资金需求量之间的关系.对比分析表明,本模型优于完全套期保值、最小方差法和线性回归法.证明了套保资金需求量影响套期保值比率.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	迟国泰	大连理工大学管理学院	208	5638	40.0	67.0
2	余方平	大连理工大学应用数学系	10	271	9.0	10.0
6	杨万武	大连理工大学应用数学系	3	85	3.0	3.0