ARCH族模型在干散货运价指数分析中的应用

• 作者: 胡佳骅 赵刚 陆克从
• 来源期刊: 系统工程
• 学科: 经济
• 关键词: BDI 收益率序列 平稳性 异方差性
• 年，卷（期）: 2008,（9）
• 页码范围: 50-56
• 页数: 7页
• 分类号: F506
• 字数: 5485字
• 语种: 中文
• DOI: 10.3969/j.issn.1001-4098.2008.09.009

摘要

为了改善国际干散货航运市场预测的可靠性,通过对国际干散货航运市场运价指数(BDI)收益率序列的平稳性、异方差性进行分析和检验,验证BDI收益率序列是平稳的.通过使用GARCH(1,1)模型分析发现BDI收益率序列有明显的波动集聚效应并结合实际分析特别波动的原因.同时利用EGARCH模型刻画不同时期外部信息对国际干散货市场造成的影响以及区别.结论可用于国际干散货航运市场预测方法的改善.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	赵刚	上海海事大学交通运输学院	31	213	9.0	13.0
2	陆克从	上海海事大学交通运输学院	5	53	3.0	5.0
3	胡佳骅	上海海事大学交通运输学院	3	28	1.0	3.0