可转债的定价:改进的二叉树模型分析

• 作者: 陈震波
• 来源期刊: 福建广播电视大学学报
• 学科: 经济
• 关键词: 可转换债券 二叉树定价模型 分发利息
• 年，卷（期）: 2008,（6）
• 所属期刊栏目: 经济·管理
• 页码范围: 27-30
• 页数: 4页
• 分类号: F812.5
• 语种: 中文

摘要

可转换债券是一种极其复杂的信用衍生产品.其包含条款的复杂性决定了可转债定价的复杂性.本文通过对可转换债券的性质和价值特征的分析,在对二叉树求解可转换债券价值的现有研究进行分析的基础上,提出了加入分发利息因素情况下的可转债价值求解改进思路.