宏观经济变量预测利率期限结构变动的探讨

• 作者: 陈哲
• 来源期刊: 商业时代
• 学科: 经济
• 关键词: 利率期限结构 消费者物价指数 货币供应量 工业增加值
• 年，卷（期）: 2008,（32）
• 所属期刊栏目: 财经视线
• 页码范围: 68-69
• 页数: 2页
• 分类号: F830
• 字数: 2953字
• 语种: 中文
• DOI: 10.3969/j.issn.1002-5863.2008.32.036

摘要

本文实证分析了1999年1月至2008年2月上交所国债市场利率期限结构的变动.发现前期利率期限结构所隐含的信息无法对未来3个月利率期限结构的变动做出有效预测,在加入宏观经济变量后,对利率变动的解释度显著增强.消费者物价指数和狭义货币供应量具有明显的预测能力,而工业增加值则不具有预测能力,表明国债市场受实际产出的影响较小.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	陈哲	复旦大学管理学院	2	15	1.0	2.0