套利受限与远期汇率偏离的关系探讨

• 作者: 彭浩 童心
• 来源期刊: 商业时代
• 学科: 经济
• 关键词: 远期汇率偏离 套利受限 交易策略
• 年，卷（期）: 2010,（24）
• 页码范围: 49,89
• 分类号: F830
• 字数: 2194字
• 语种: 中文
• DOI: 10.3969/j.issn.1002-5863.2010.24.026

摘要

本文依据套利受限引起远期汇率偏离的理论文献,探寻是否只有在存在显著的超额收益时,套利者才会对远期汇率偏离产生兴趣.笔者发现在只要存在偏离时,套利者都会进入市场,把偏离看做一个分散风险、组合资产的投资机会.而实证结果也验证了投机者始终会对远期外汇偏离现象产生兴趣,从而认为套利受限并不能单独地解释"远期汇率偏离之谜".

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	童心	西南财经大学金融学院	7	3	1.0	1.0
2	彭浩	西南财经大学金融学院	9	31	3.0	5.0