证券市场交易持续期对交易的影响分析

• 作者: 苏锡坤 颜虹
• 来源期刊: 商业时代
• 学科: 经济
• 关键词: 高频数据 交易持续期 ACD模型
• 年，卷（期）: 2010,（26）
• 页码范围: 64-66
• 分类号: F830
• 字数: 3676字
• 语种: 中文
• DOI: 10.3969/j.issn.1002-5863.2010.26.032

摘要

本文采用Engle和Russell提出的自回归条件持续期(ACD)模型,对上证A股的交易持续期进行研究,为了检验交易持续期对交易的影响,选择A股中任意20只股票进行实证研究.实证分析表明上证A股的股票交易持续期存在明显的日内效应和"集聚性".拟合的EACD模型可预测上证A股交易发生的频率或强度,预测结果对投资者来说具有一定参考意义.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	苏锡坤	华南理工大学工商管理学院	5	12	3.0	3.0
2	颜虹	华南理工大学工商管理学院	1	0	0.0	0.0