Copula相关理论在金融分析中的风险度量

• 作者: 孙文 孙秋碧
• 来源期刊: 南昌工程学院学报
• 学科: 数学
• 关键词: Copula函数 GJR模型 极值理论 VaR
• 年，卷（期）: 2011,（3）
• 页码范围: 53-58
• 页数: 6页
• 分类号: O211.67
• 字数: 3920字
• 语种: 中文
• DOI: 10.3969/j.issn.1006-4869.2011.03.013

摘要

随着全球经济的一体化,金融风险管理越来越受到世人的重视.大量研究表明,利用多样化的资产组合可以在一定程度上降低风险.传统的风险计量模型大都是以正态分布为基础的,但这往往与客观事实不符,尤其是在极端事件发生时,这种现象尤为严重,其结果导致常常会低估风险.借助Copula函数以及GJR模型和极值理论,采用Copula-GJR（1,1）-EVT模型对深证股票的10支股票在等权重下的投资组合进行风险度量,并且比较了单支股票指数与组合风险的结果差异以及以正态Copula和t-Copula作为连接函数的组合风险差异.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	孙秋碧	福州大学管理学院统计系	45	206	8.0	12.0
2	孙文	福州大学管理学院统计系	5	6	2.0	2.0