基于Copula方法的电力市场组合风险分析

• 作者: 亢娅丽 张宗益 郭兴磊
• 来源期刊: 电力系统保护与控制
• 学科: 工学
• 关键词: 电力市场 投资组合 谱风险 Copula
• 年，卷（期）: 2012,（6）
• 所属期刊栏目: 理论分析
• 页码范围: 50-56
• 分类号: TM73|F407.61
• 字数: 5763字
• 语种: 中文
• DOI: 10.3969/j.issn.1674-3415.2012.06.010

摘要

结合Copula函数的特点和GARCH模型的优势,考虑了电力实时、日前期货两市场收益间的相关结构和两市场收益序列的统计特性,构造了两市场收益组合的Gumbel Copula-(GARCH-GED,GARCH-t)模型,并采用谱风险测度方法度量组合的风险.实例研究结果表明,与二元正态分布模型相比,基于Copula模型的风险度量值更接近实际的风险度量值；谱风险考虑了投资者的主观风险态度,可以更加灵活地度量风险.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	张宗益	重庆大学经济与工商管理学院	359	10711	54.0	89.0
2	郭兴磊	重庆大学经济与工商管理学院	8	103	6.0	8.0
3	亢娅丽	重庆大学经济与工商管理学院	5	74	4.0	5.0