基于参数估计风险的拟合有效证券组合方法

• 作者: 彭泓毅 蒋春福
• 来源期刊: 系统工程
• 学科: 经济
• 关键词: 拟合有效证券组合 投资约束 估计风险 大规模投资组合
• 年，卷（期）: 2015,（4）
• 所属期刊栏目: 金融系统工程
• 页码范围: 18-23
• 页数: 6页
• 分类号: F224
• 语种: 中文

摘要

研究了当投贵者在某个证券子集上存在一定约束时,其构建的证券组合在证券全集上的有效性问题.将参数估计风险融入到投资组合决策过程,提出了拟合有效证券组合的概念,并且得到了拟合有效证券组合的判定条件及统计检验方法,最后,结合我国股票市场数据,进行了一些实证研究.研究结果表明,当在某个证券子集上增加投资约束时,虽然原来的证券组合未必有效,但通过选择合适的证券集划分仍然可以实现其拟合有效性,并且可以得到基本相同的样本外业缋表现.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	蒋春福		19	75	5.0	7.0
2	彭泓毅		3	5	1.0	2.0