金融危机对中国股市各行业板块间相依结构的影响

• 作者: 宁建楠 易文德
• 来源期刊: 系统工程
• 学科: 数学
• 关键词: GARCH-Copula模型 相依结构 时变Copula 尾相依 金融危机
• 年，卷（期）: 2015,（11）
• 所属期刊栏目: 金融系统工程
• 页码范围: 10-17
• 页数: 8页
• 分类号: O212|F830
• 语种: 中文

摘要

利用GARCH-Copula模型探究了2008年世界金融危机对中国股市各行业板块间相依结构的影响.选用沪市各行业板块的股指数据,把时间序列分为危机前和危机后两个时期进行分析.实证结果表明,尽管经验copula显示尾部相依具有非对称性,但依据AIC准则,t-Copula和混合Gumbel Copula相对更适合于拟合序列对间相依结构;各市场间都倾向于联动,且危机后相依性增强.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	宁建楠		1	0	0.0	0.0
2	易文德		1	0	0.0	0.0