人民币与金砖国家汇率市场间波动溢出效应研究

• 作者: 杜绪沅
• 来源期刊: 时代金融
• 学科: 经济
• 关键词: 金砖国家汇率 多元GARCH模型 波动溢出
• 年，卷（期）: 2015,（9X）
• 页码范围: 157-158
• 页数: 2页
• 分类号: F224

摘要

随着金砖国家货币与金融合作的不断深化,汇率波动对金砖国家货币政策及金融改革的影响也日益增强。本文选取自2011年以来金砖国家汇率高频数据为研究对象,基于BEKK-MGARCH(1,1)模型对人民币与金砖国家汇率的波动溢出效应进行分析。实证结果显示:金砖国家汇率波动均不服从正态分布且具有明显的集聚效应;人民币与金砖国家各汇率市场间的波动溢出效应存在明显差异。

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	杜绪沅	中国海洋大学经济学院	3	21	1.0	3.0