国内外黄金市场的关联性研究

• 作者: 张庆 杨坤 田玲
• 来源期刊: 商
• 关键词: 黄金市场 关联性 VEC模型
• 年，卷（期）: 2015,（6）
• 所属期刊栏目: 产业经济
• 页码范围: 260-262
• 页数: 3页
• 字数: 4610字
• 语种: 中文

摘要

本文通过建立VEC模型,运用格兰杰因果检验与方差分解的方法对国内黄金期货、现货与伦敦黄金现货的关联性进行了分析,并进行了静态预测.结果表明:虽然序列不平稳,但三者间存在长期的协整关系;伦敦黄金现货对国内黄金期货、现货存在引导作用,短时间内,国内黄金期货会受到的更大冲击,而从长时间看,国内黄金现货受到的冲击更大;我国黄金期货尚不具备价格发现的作用,我国黄金市场仍然是黄金现货占主导地位;国内黄金现货市场与伦敦黄金现货市场相互影响程度更大;通过VEC模型的静态预测可以取得较好的预测效果.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	杨坤	成都理工大学商学院	6	27	3.0	5.0
2	张庆	成都理工大学商学院	8	37	4.0	6.0
3	田玲	成都理工大学商学院	4	3	1.0	1.0