基于藤copula-已实现GARCH的组合收益分位数预测

• 作者: 唐勇 唐振鹏 黄友珀
• 来源期刊: 系统工程学报
• 学科: 经济
• 关键词: 分位数预测 藤copula-已实现GARCH 高频信息 相依结构 回测检验
• 年，卷（期）: 2016,（1）
• 所属期刊栏目: 金融工程
• 页码范围: 45-54
• 页数: 10页
• 分类号: F830
• 字数: 6459字
• 语种: 中文
• DOI: 10.13383/j.cnki.jse.2016.01.005

摘要

为准确预测分位数,利用已实现GARCH模型在边缘分布建模中纳入高频信息,通过藤copula刻画资产收益两两之间相异的相依结构,构建了资产组合收益分位数预测的藤copula-已实现GARCH模型.选取中国股市风格指数组合展开实证分析,回测检验结果表明高频信息和异质相依结构是准确预测分位数的关键环节,藤copula-已实现GARCH模型能够提供更准确的资产组合收益分位数预测.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	唐勇	福州大学经济与管理学院	35	251	9.0	14.0
2	唐振鹏	福州大学经济与管理学院	45	351	10.0	17.0
3	黄友珀	福州大学经济与管理学院	7	84	4.0	7.0