次分数Vasicek随机利率模型下的欧式期权定价

• 作者: 张亚芳 郭精军
• 来源期刊: 应用数学
• 学科: 数学
• 关键词: 次分数布朗运动 零息票债券 随机利率 期权定价
• 年，卷（期）: 2017,（3）
• 页码范围: 503-511
• 页数: 9页
• 分类号: O211.6
• 字数: 5032字
• 语种: 中文

摘要

本文对经典的B-S模型的假设条件进行放松,在假定利率为随机波动情况下对欧式期权定价进行讨论.作为利率的载体,本文首先对零息票债券进行定价,得出利率风险的市场价格的含义.其次,利用投资组合的△对冲原理构造无风险资产,求得欧式期权在次分数布朗运动驱动的随机利率模型下所满足的偏微分方程.最后,经过变量替换转化为经典的热传导方程,获得了欧式期权定价公式.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	郭精军	兰州财经大学统计学院	15	36	3.0	6.0
2	张亚芳	兰州财经大学统计学院	4	30	3.0	4.0