基于违约状态联合概率的商业银行信贷资金行业间优化配置模型

• 作者: 常友玲 曹勇 李刚 李孟刚
• 来源期刊: 系统管理学报
• 学科: 经济
• 关键词: 信贷资金 联合违约概率 正态Copula函数 差异系数 行业间优化配置
• 年，卷（期）: 2018,（5）
• 页码范围: 881-894
• 页数: 14页
• 分类号: F830.56
• 语种: 中文

摘要

商业银行信贷资金在行业间的优化配置对于控制银行信贷资金的整体风险具有重要意义.以行业内代表性上市公司市值加权的股票价格作为行业平均股价,以市值加权的每股负债作为行业平均每股负债.根据行业平均股价与行业平均每股负债,应用KMV模型计算行业违约概率,进而将商业银行对优个行业的贷款在到期时区分为2m种违约状态,应用正态Copula函数计算各违约状态的联合概率.根据2m种违约状态下信贷资金的收益率及各违约状态的联合概率,计算银行整体信贷资金的差异系数,即信贷资金获取单位收益所承担的风险.以对m个行业的贷款权重为优化变量,以银行整体信贷资金的差异系数最小化为目标函数,建立了基于违约状态联合概率的商业银行信贷资金行业间优化配置模型,为商业银行信贷资金在行业间的优化配置提供决策参考.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	李孟刚	北京交通大学中国产业安全研究中心	68	611	13.0	22.0
2	李刚	东北大学秦皇岛分校经济学院	81	688	13.0	22.0
3	常友玲	东北大学秦皇岛分校管理学院	12	124	5.0	11.0
4	曹勇	东北大学秦皇岛分校经济学院	3	32	3.0	3.0