金融板块与上证指50指数动态相关性分析

• 作者: 陈丹丹
• 来源期刊: 理财周刊
• 关键词: 上证50指数 金融板块 DCC-GARCH模型
• 年，卷（期）: 2020,（29）
• 所属期刊栏目: 金融理财
• 页码范围: 30
• 页数: 1页
• 分类号: F273
• 语种: 中文
• DOI: 10.12269/j.1009-9832.2020.29.029

摘要

随着资本市场的发展,金融板块之间的联系越来越紧密,仅仅讨论它们之间的静态相关性是不够的,因此本文运用动态分析DCC-GARCH模型分析了上证50指数与银行、券商和保险三大金融板块的动态波动关系.研究表明,上证50指数、银行、保险和券商之间有很强的相关性,并且会受到前一期的影响,且影响较大;上证50指数能够影响金融三大股指的走势,其中对银行的作用最强,与银行的相关性最强,其次是券商,对保险指数的作用不显著.