基于Block-Bootstrap仿真技术的基金选股能力

• 作者: 刘志新 柴文义 许宁
• 来源期刊: 系统工程
• 学科: 经济
• 关键词: 开放式基金 选股能力 Block-Bootstrap
• 年，卷（期）: 2009,（3）
• 页码范围: 46-52
• 页数: 7页
• 分类号: F830
• 语种: 中文

摘要

传统评价基金选股能力方法通常假定残差服从正态分布,但现实数据往往不满足此假设条件,非参数Block-Bootstrap仿真技术可以对此修正.本文以2004年1月至2008年4月①我国153支开放式偏股型基金月度数据为样本,对基金选股能力进行研究.结果表明利用Block-Bootstrap方法剔除掉"伪"选股能力基金后,确实存在具备显著选股能力的基金.