商业银行流动性创造、货币政策与银行体系风险——基于贝叶斯时变参数向量自回归模型的实证分析

• 作者: 刘志洋
• 来源期刊: 福建金融管理干部学院学报
• 学科: 经济
• 关键词: 流动性创造 银行体系风险 KMV模型 M2增长率
• 年，卷（期）: 2018,（3）
• 所属期刊栏目: 金融研究
• 页码范围: 7-17
• 页数: 11页
• 分类号: F832.3
• 字数: 8213字
• 语种: 中文
• DOI: 10.3969/j.issn.1009-4768.2018.03.002

摘要

本文使用中国上市商业银行数据,在运用KMV模型测度银行体系风险基础上,采用TVP-VAR模型,研究商业银行流动性创造、银行体系风险与货币政策三者之间的动态关系.商业银行流动性创造上升会导致M2增长率呈现上升后逐渐略微下降的趋势,且长期影响明显;对银行体系风险的影响具有先下降后上升的特征,且短期与长期的影响较为相似.M2增长率的上升在长期会增加银行体系流动性创造和银行体系风险.银行体系风险上升对M2增长率和商业银行流动性创造都会造成较为持久的负面影响,且长期影响非常明显.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	刘志洋	东北师范大学经济学院	87	241	6.0	14.0