我国公募量化基金管理能力研究

• 作者: 宋江立 杨光艺
• 来源期刊: 现代管理科学
• 关键词: 量化基金 业绩评价 选股能力 择时能力
• 年，卷（期）: 2018,（7）
• 所属期刊栏目: 博士论坛
• 页码范围: 39-41
• 页数: 3页
• 字数: 5124字
• 语种: 中文
• DOI: 10.3969/j.issn.1007-368X.2018.07.013

摘要

文章选取我国2016年前成立的公募量化基金中的股票型、混合型和灵活型三类,剔除被动型指数基金,从多角度对这三类基金在2016年4月至2017年9月内的投资业绩进行评价,实证结果显示:(1)三类量化基金除面临较大的回撤外,各类指标均优于中证开放式基金指数,但未能取得优于沪深300的表现,混合型综合表现在三类中最好;(2)混合型、灵活型的选股和择时能力均优于股票型,混合型选股能力出现两极分化,这使得选好基金经理显得更加重要;(3)相较于择时能力,公募主动型量化基金经理更容易拥有选股能力.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	杨光艺	北京大学光华管理学院	4	4	2.0	2.0
2	宋江立	北京大学光华管理学院	2	9	2.0	2.0