股价指数与经济增长之间协整关系的实证分析

• 作者: 冉茂盛 王波 胡国鹏
• 来源期刊: 重庆大学学报（自然科学版）
• 学科: 经济
• 关键词: 股价指数 经济增长 误差修正模型 协整关系
• 年，卷（期）: 2005,（4）
• 所属期刊栏目: 经济·工商管理
• 页码范围: 157-159,166
• 页数: 4页
• 分类号: F82
• 字数: 3110字
• 语种: 中文
• DOI: 10.3969/j.issn.1000-582X.2005.04.039

摘要

自2001以来,中国经济呈现高速增长的趋势,但股票市场作为经济增长晴雨表似乎并没有得到真正反映出来.笔者运用误差修正模型(ECM)对中国股票市场和国民经济之间均衡关系问题进行了研究.结果表明二者之间的均衡关系已经被打破.从预期理论角度对此结论进行原因分析,得出经济主体利益预期的不一致以及由此导致的居民预期利益高度不确定是股票市场与国民经济均衡破坏的主要原因之一.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	冉茂盛	重庆大学经济与工商管理学院	108	2335	26.0	45.0
2	王波	重庆大学经济与工商管理学院	86	951	17.0	27.0
3	胡国鹏	重庆大学经济与工商管理学院	1	12	1.0	1.0