VaR方法的一种改进模型

• 作者: 岳瑞峰 邵伟文
• 来源期刊: 河南理工大学学报（自然科学版）
• 学科: 经济
• 关键词: VaR方法 德尔塔正态方法 蒙特卡罗模拟 搜索化德尔塔方法
• 年，卷（期）: 2006,（6）
• 所属期刊栏目: 基础学科
• 页码范围: 527-531
• 页数: 5页
• 分类号: F830.59
• 字数: 3300字
• 语种: 中文
• DOI: 10.3969/j.issn.1673-9787.2006.06.023

摘要

VaR方法度量了在一定置信水平下资产可能的最大损失,指出了投资组合所面临的风险程度,但VaR方法并没有指出在何种比例下配置资产可以使得投资组合的VaR值最小.针对此问题,在德尔塔正态方法和蒙特卡罗模拟方法的基础上,提出了搜索化德尔塔方法,并利用证券市场的真实数据,与德尔塔正态方法的结论进行了对比分析.结果表明,搜索化德尔塔方法能够确定最优的投资比例,在此比例下,投资组合的VaR值达到最优.搜索化德尔塔方法可以帮助投资者合理地配置资产.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	岳瑞峰		1	5	1.0	1.0