资产价格可否纳入货币政策调控目标探讨——基于VAR模型的实证检验

• 作者: 刘仁宾 刘宏涛 齐铭强
• 来源期刊: 当代经济
• 学科: 经济
• 关键词: 财富效应 金融加速器效应 协整关系 Granger因果关系
• 年，卷（期）: 2009,（23）
• 所属期刊栏目: 理论探索
• 页码范围: 150-152
• 页数: 3页
• 分类号: F8
• 字数: 2160字
• 语种: 中文
• DOI: 10.3969/j.issn.1007-9378.2009.23.065

摘要

随着中国资本市场的发展,资产价格在货币政策传导机制中扮演的角色越来越重要.本文将从实证角度出发,通过建立VAR模型分析资产价格对货币政策最终目标(币值稳定、经济增长)的影响,发现资产价格与货币政策变量间存在着长期协整关系,并且存在着明显的Granger因果关系,文章在此基础上通过脉冲响应函数进一步分析了资产价格在货币政策传导机制中的作用.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	刘宏涛	南开大学经济学院	3	14	2.0	3.0
2	齐铭强	南开大学经济学院	3	14	2.0	3.0
3	刘仁宾	南开大学经济学院	2	14	2.0	2.0