中美大豆期货市场价格关系研究——基于结构突变视角

• 作者: 王宏磊 赵一夫
• 来源期刊: 中国农业大学学报
• 学科: 经济
• 关键词: 大豆期货 Bai-Perron检验 结构突变 价格关系
• 年，卷（期）: 2016,（9）
• 页码范围: 156-165
• 分类号: F326
• 语种: 中文
• DOI: 10.11841/j.issn.1007-4333.2016.09.18

摘要

运用Bai-Perron检验对中美大豆期货市场价格的结构突变现象进行了检验,进一步分阶段利用协整检验、Granger因果检验和脉冲响应函数方法,分析了中美大豆期货市场价格变动关系的结构突变特征及其影响因素.结果表明:1)整体上,中美大豆期货市场价格存在着长期的协整关系,美国大豆期货价格对中国大豆期货价格具有引导作用;2)中美大豆期货市场价格发生了5次结构突变,在部分结构突变点前后,两市场的价格联动关系发生改变;3)全球性的经济危机、国际油价的剧烈波动和市场调控政策的变化等重大事件会影响中美大豆期货市场的价格关系.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	赵一夫	中国农业科学院农业经济与发展研究所	52	409	9.0	19.0
2	王宏磊	中国农业科学院农业经济与发展研究所	6	16	3.0	4.0