国际大宗商品价格波动对我国宏观经济影响的机制研究——基于开放经济的两国DSGE模型

• 作者: 李俊文 王擎 盛夏
• 来源期刊: 中国软科学
• 学科: 经济
• 关键词: 大宗商品 价格波动 影响机制 DSGE模型
• 年，卷（期）: 2019,（6）
• 所属期刊栏目: 科技与产业
• 页码范围: 35-49
• 页数: 15页
• 分类号: F015
• 字数: 13327字
• 语种: 中文
• DOI: 10.3969/j.issn.1002-9753.2019.06.004

摘要

国际大宗商品价格的波动会对宏观经济产生重要的影响,这已达成共识,但对这种影响机制的研究还不够深入.基于此,本文构建了基于中国经济金融运行特点的多部门的开放经济两国DSGE模型,以厘清国际大宗商品价格波动对我国宏观经济的传导过程.结果表明,不同类型的外部冲击导致国际大宗商品价格出现波动,并通过贸易渠道和价格渠道传导到国内,进而影响总产出与国内价格水平,然后影响总消费与总投资,最后影响利率.不同的是,国外宏观政策因素导致的大宗商品价格波动对宏观经济的影响最大,其次是供给端因素,影响最小的是金融市场因素.因此,我国还是应努力提升大宗商品的国际定价权,并且让货币政策更多关注国际大宗商品价格的波动,才能有效降低国际大宗商品波动对我国的负面影响.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	王擎	西南财经大学中国金融研究中心	64	370	12.0	18.0
2	李俊文	西南财经大学中国金融研究中心	7	3	1.0	1.0
3	盛夏	西南财经大学中国金融研究中心	1	1	1.0	1.0