一种基于GARCH模型的多阶段随机最优组合模型

• 作者: 张可村 张昕丽 贾鹏
• 来源期刊: 山西大学学报（自然科学版）
• 学科: 数学
• 关键词: Hybrid模型 交易费用 CVaR 模拟路径 有效前沿
• 年，卷（期）: 2008,（3）
• 所属期刊栏目: 金融数学
• 页码范围: 425-429
• 页数: 5页
• 分类号: O221.5
• 字数: 3882字
• 语种: 中文

摘要

Hibiki在文[13]中利用模拟路径提出一种Hybrid模型.文章在该模型的基础上作了一定的改进,利用GARCH模型得到相应的股票的时间序列价格;风险度量方法CVaR来控制风险.另外,考虑了交易费用和不允许卖空等市场客观因素.并且将模型转化为一种较易求解的线性规划进行求解,并利用模拟路径方法对本文模型与Hybrid模型进行的一些比较分析,数值实验表明了文中的模型可以更好的控制风险.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	张可村	西安交通大学理学院	59	306	9.0	14.0
2	张昕丽	西安交通大学理学院	2	3	1.0	1.0
3	贾鹏	西安交通大学理学院	2	1	1.0	1.0