基于SVR的隐含风险中性概率密度函数提取

• 作者: 崔海蓉 朱丽华 王新燕 胡小平
• 来源期刊: 东南大学学报（英文版）
• 学科: 经济
• 关键词: 支持向量回归机 期权价格 隐含风险中性概率 线性算子方程 非参数方法
• 年，卷（期）: 2010,（3）
• 页码范围: 489-493
• 分类号: F830.9
• 字数: 878字
• 语种: 英文
• DOI: 10.3969/j.issn.1003-7985.2010.03.024

摘要

利用支持向量回归机(SVR),通过求解线性算子方程,提出了一种全新的非参数类恢复隐含风险中性概率密度函数的方法.首先,介绍了支持向量回归机应用于函数逼近的基本原理,当仅知算子方程右边函数的一些函数值而不知其函数形式时, 描述了基于支持向量回归机的线性算子方程求解方法.然后,给出了基于支持向量回归机的隐含风险中性概率密度函数求解原理及交叉核函数的构建方法.最后,通过实证研究,验证了该方法的有效性.研究结果表明,所提方法克服了传统参数类方法对期权执行价格有严格限制的缺陷,同时对数据量的要求也比其他非参数类方法少,是一种很有前景的还原隐含风险中性概率方法与手段.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	胡小平	东南大学经济管理学院	31	188	8.0	12.0
2	朱丽华	东南大学经济管理学院	10	63	6.0	7.0
3	崔海蓉	东南大学经济管理学院	12	179	7.0	12.0
7	王新燕	东南大学经济管理学院	2	4	1.0	2.0