B-S期权微分方程及其扩展

• 作者: 马丽
• 来源期刊: 投资与合作
• 关键词: 期权定价 B-S方程 随机利率 随机波动率
• 年，卷（期）: 2011,（5）
• 所属期刊栏目: 理论探讨
• 页码范围: 138-139
• 页数: 2页
• 语种: 中文

摘要

1973年,Fischer Black与Myron Scholes及Merton发表了两篇开创性的论文,推动了数理金融学的实质性发展.B-S模型的重要贡献之一在于期权定价公式不依赖于人的偏好,把所有投资者都引入同一个风险中性的世界中,这为衍生产品的定价和交易提供了理论依据.但完全根据B-S模型进行风险投资曾导致大量投资者失败的教训,以及国内外学者们对市场数据的实证分析得出:B-S模型与真实市场数据问有较大差距.本文主要针对B-S公式原假设进行实际的拓展,讨论更加符合现实经济生活特征的定价模型.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	马丽		5	3	1.0	1.0