应用极值理论预测开放式基金赎回量

• 作者: 潘德惠 王金玉 程巍 穆杰
• 来源期刊: 东北大学学报(自然科学版)
• 学科: 经济
• 关键词: 开放式基金 流动性风险 赎回 极值理论 预留现金 蒙特卡罗方法
• 年，卷（期）: 2005,（2）
• 所属期刊栏目: 管理科学
• 页码范围: 190-193
• 页数: 4页
• 分类号: F830.91
• 字数: 3567字
• 语种: 中文
• DOI: 10.3321/j.issn:1005-3026.2005.02.024

摘要

对产生开放式基金流动性风险的主要原因之一开放式基金的巨额赎回做了阐述,将极值理论运用在流动性风险的测量之中.通过分析发现,I型极值分布适用于预测开放式基金赎回量发生的概率,并运用极大似然法对参数进行了估计及拟合优度检验 .同时还应用蒙特卡罗方法对所得结果做进一步的模拟实验,对基金赎回量的均值和标准差做出预测.基金管理人可以根据一定的概率,预测出基金的赎回量, 进而预留出适当的现金,为合理地规避开放式基金的流动性风险提供了一种很好的预测方法.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	潘德惠	东北大学工商管理学院	118	2337	28.0	43.0
2	程巍	东北大学工商管理学院	3	39	3.0	3.0
3	王金玉	东北大学工商管理学院	10	95	5.0	9.0
4	穆杰	东北大学计划财经处	4	27	2.0	4.0