开放式基金流动性管理的数理模型研究

• 作者: 郑秀田
• 来源期刊: 杭州师范大学学报（自然科学版）
• 学科: 社会科学
• 关键词: 开放式基金 流动性管理 库存理论 资本资产定价模型
• 年，卷（期）: 2012,（5）
• 所属期刊栏目: 数学
• 页码范围: 459-463
• 分类号: C935
• 字数: 4173字
• 语种: 中文
• DOI: 10.3969/j.issn.1674-232X.2012.05.015

摘要

通过结合库存理论和资本资产定价模型为开放式基金的最优现金储备量的确定提供了一种定量方法,同时具体分析了诸多影响最优现金储备量的因素,并得出了一些结论,如当证券市场处于牛市时,预期市场收益率越高,开放式基金为应对基金持有人的赎回而需储备的现金量越少；当证券市场处于熊市时,开放式基金需储备更多的现金以应对赎回需求.开放式基金经理可以运用该模型管理基金的流动性风险.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	郑秀田	杭州师范大学钱江学院	10	103	5.0	10.0