基于DDMS模型的BDTI马尔科夫区制转换和持续期依赖特征分析

• 作者: 蒋迪娜
• 来源期刊: 上海海事大学学报
• 关键词: 波罗的海原油运价指数 马尔科夫区制转换 持续期依赖 非对称
• 年，卷（期）: 2012,（1）
• 页码范围: 56-60
• 分类号: U695.28|F552.5|O211.62
• 语种: 中文
• DOI: 10.3969/j.issn.1672-9498.2012.01.012

摘要

为探索国际原油运价在周期性波动过程中的区制转换和持续期依赖特征,采用具有持续期依赖特征的马尔科夫区制转换(Duration Dependent Markov Switch,DDMS)模型分析波罗的海原油运价指数(Baltic Dirty Tanker Index,BDTI)的波动规律.结果表明:BDTI具有明显的两阶段区制特征；国际原油运价指数由收缩期(扩张期)状态向扩张期(收缩期)状态的转换概率随着目前状态持续时间的增长而不断增大；在相同的持续期水平下,收缩期状态向扩张期状态的转换概率超过扩张期状态向收缩期状态的转换概率；BDTI的非对称持续期依赖特征与国际原油运输市场的寡头垄断市场结构密切相关.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	蒋迪娜	上海海事大学经济管理学院	10	81	4.0	9.0