完全市场情况下多阶段均值-V aR 投资组合优化

• 作者: 张逸菲 张鹏
• 来源期刊: 武汉科技大学学报（自然科学版）
• 学科: 数学
• 关键词: 多阶段投资组合 均值-VaR 动态规划 最优投资策略
• 年，卷（期）: 2014,（4）
• 页码范围: 316-321
• 页数: 6页
• 分类号: F224.9|O221.2
• 字数: 3515字
• 语种: 中文

摘要

将VaR风险度量方法拓展到多阶段投资组合优化，提出了完全市场情况下多阶段均值-VaR投资组合模型，该模型的目标函数不具有可分离性。采用嵌入式方法将不可分离的问题转化为可分离的，并运用动态规划方法得到了模型的解析解，即最优投资策略。通过一个算例验证了该模型和求解方法的有效性。

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	张鹏	武汉科技大学管理学院	64	388	11.0	16.0
2	张逸菲	武汉科技大学管理学院	2	31	2.0	2.0