中美小麦期货价格波动特征比较

• 作者: 高志杰
• 来源期刊: 中国农业科技导报
• 学科: 经济
• 关键词: 期货 波动 比较 GARCH模型
• 年，卷（期）: 2006,（1）
• 所属期刊栏目: 农业经济
• 页码范围: 74-77
• 页数: 4页
• 分类号: F832.5
• 字数: 3312字
• 语种: 中文
• DOI: 10.3969/j.issn.1008-0864.2006.01.016

摘要

通过中关小麦期货价格的直接对比,价格收益的对比,运用了GARCH(1,1)模型研究了波动的特征,验证了中国小麦期货市场还不够成熟.郑州小麦期货市场还需要进一步发展与完善,才能在我国粮改中发挥应有的作用.对比研究表明:效率高的美国小麦期货市场,价格收益率的波动持续性强,更好的发挥了期货市场转移风险的功能.扎实做好期货市场的基础工作,切实为投资者服务,进一步加强投资者教育,是我国发展期货市场的根本措施.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	高志杰	西北农林科技大学经济管理学院	9	73	5.0	8.0