股票价格对收购活动影响的实证研究

• 作者: 原琪 张强 田丽
• 来源期刊: 北京化工大学学报（自然科学版）
• 学科: 经济
• 关键词: 股票价格 收购 预期效应 触发效应
• 年，卷（期）: 2018,（3）
• 所属期刊栏目: 管理与数理科学
• 页码范围: 113-118
• 页数: 6页
• 分类号: F270-05
• 字数: 4806字
• 语种: 中文
• DOI: 10.13543/j.bhxbzr.2018.03.018

摘要

为克服公司潜在价值的误判及预期效应对股票价格的影响,通过引入ETF50内生化股票价格来消除预期效应影响,使用分位数回归来计算公司折价以克服统计中的极端值影响.实证结果表明,股票价格对收购活动有显著影响,且目标公司折价越大,被收购的概率就越高.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	张强	北京化工大学经济管理学院	45	500	12.0	21.0
2	原琪	北京化工大学经济管理学院	1	0	0.0	0.0
3	田丽	北京化工大学经济管理学院	2	0	0.0	0.0