组合套期保值的多元线性回归特征

• 作者: 刘燕武 张忠桢
• 来源期刊: 系统管理学报
• 学科: 经济
• 关键词: 多元线性回归 组合套期保值 价格协方差矩阵 逆矩阵
• 年，卷（期）: 2008,（3）
• 所属期刊栏目: 学术论文
• 页码范围: 303-306
• 页数: 4页
• 分类号: F830.9
• 字数: 3822字
• 语种: 中文

摘要

从统计学角度推导了风险头寸和多种套期保值工具所组成资产组合的价格协方差矩阵逆矩阵的表达式,分析了该表达式的统计学特征.在此基础上,结合组合套期保值策略的基本模型,研究了组合套期保值策略最优套期保值比率的数理统计特征.结果表明,各套期保值工具的最优套期保值比率正好等于风险头寸价格对各套期保值工具价格进行多元线性回归后对应的复回归系数.揭示了组合套期保值方法和套期保值的回归分析方法之间存在紧密的联系.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	刘燕武	武汉理工大学管理学院	15	69	5.0	8.0
2	张忠桢	武汉理工大学管理学院	31	266	9.0	15.0