我国股票市场有效性的实证研究

• 作者: 周雪梅 高树棠
• 来源期刊: 福建商业高等专科学校学报
• 学科: 经济
• 关键词: 弱式有效 随机游走 单位根检验 自相关检验 游程检验
• 年，卷（期）: 2009,（3）
• 所属期刊栏目: 市场经济实证研究
• 页码范围: 19-22
• 页数: 4页
• 分类号: F830.91
• 字数: 3770字
• 语种: 中文
• DOI: 10.3969/j.issn.1008-4940.2009.03.005

摘要

有效市场假设理论(EMH)是股票市场研究的基本问题之一,股市是否有效对市场资源配置效率有直接影响.以有效市场假设理论(EMH)为基础,选取上海综合指数(收益率)和深圳成分指数(收益率)作为样本,运用单位根检验,残差项的序列自相关检验和游程检验对我国股票市场的效率进行分析.结果表明:我国股票市场已经呈现出弱式有效的特征.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	高树棠	兰州商学院金融学院	18	78	5.0	8.0
2	周雪梅	兰州商学院金融学院	8	45	4.0	6.0