基于多元skst-Copula函数的资产组合VaR计算

• 作者: 傅强 郭娜
• 来源期刊: 重庆工学院学报（自然科学版）
• 学科: 数学
• 关键词: skst-Copula函数 Copula函数 资产组合
• 年，卷（期）: 2009,（10）
• 所属期刊栏目: 数学 物理 化学
• 页码范围: 150-156
• 页数: 7页
• 分类号: O21|F224
• 字数: 5433字
• 语种: 中文
• DOI: 10.3969/j.issn.1674-8425-B.2009.10.033

摘要

应用多元skst-Copula函数计算资产组合的VaR,并结合深交所的经验数据研究了3种不同Copula函数下资产组合的VaR值.同时与标准正态分布下的VaR值作了比较,发现运用多元skst-Copula函数计算出的VaR值比用Gaussian Copula和 t-Copula函数计算出的VaR值要大.结果表明skst-Copula函数比其他Copula函数能更好地描述资产收益的非对称性和非线性的尾部相关性,因此得到基于skst-Copula函数的VaR方法能更加有效地度量金融资产风险的结论.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	傅强	重庆大学经济与工商学院	195	2536	24.0	43.0
2	郭娜	重庆大学数理学院	2	5	1.0	2.0