股票市场的多重分形与风险关系

• 作者: 艾克凤 黄秀海
• 来源期刊: 商业时代
• 学科: 经济
• 关键词: 收益率 风险 多重分形
• 年，卷（期）: 2005,（17）
• 所属期刊栏目: 财经视线
• 页码范围: 56-57
• 页数: 2页
• 分类号: F2
• 字数: 3619字
• 语种: 中文
• DOI: 10.3969/j.issn.1002-5863.2005.17.031

摘要

本文通过对我国和美国股票的收益率序列进行多重分形分析,得出结论:两国股票市场均具有多重分形性,我国股票市场的多重分形特征更明显.实证研究又发现股票市场收益率不遵循随机游动,标准差作为风险的度量不完全合适.结合两国股票市场实际风险的情况,得到风险与多重分形之间的对应关系.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	艾克凤	上海理工大学理学院	8	136	4.0	8.0
5	黄秀海	上海财经大学金融学院	6	14	2.0	3.0