股指与股指期货价格发现过程研究

• 作者: 吴冲锋 肖辉 鲍建平
• 来源期刊: 系统工程学报
• 学科: 经济
• 关键词: 股指 股指期货 信息传递 价格发现
• 年，卷（期）: 2006,（4）
• 所属期刊栏目: 短文
• 页码范围: 438-441
• 页数: 4页
• 分类号: F830.91
• 字数: 2851字
• 语种: 中文
• DOI: 10.3969/j.issn.1000-5781.2006.04.019

摘要

使用脉冲响应和一般因子分解模型检验了标准普尔500指数、道琼斯工业平均指数、香港恒生指数、日经指数和金融时报100指数现货市场和期货市场之间的价格发现过程.结果发现,期货市场在价格发现过程中占主导地位,并且随着期货市场的发展,期货市场在价格形成过程中的作用越来越大,起到了信息(定价)中心的作用.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	吴冲锋	上海交通大学金融工程研究中心	257	9448	51.0	90.0
2	肖辉	复旦大学经济学院	3	342	3.0	3.0
6	鲍建平	上海交通大学金融工程研究中心	6	379	4.0	6.0