关于两种证券组合有效前沿的计算法

• 作者: 杨已青
• 来源期刊: 杭州电子科技大学学报（自然科学版）
• 关键词: 证券组合 风险 收益 有效前沿
• 年，卷（期）: 2001,（1）
• 页码范围: 12-16
• 页数: 5页
• 分类号: G545.08
• 语种: 中文
• DOI: 10.3969/j.issn.1001-9146.2001.01.003

摘要

本文对两种证券组合的风险收益曲线进行了研究,并得到了有效前沿的完整计算法如下:①若不允许卖空,则当ρ12≥σ1/σ2时,有效前沿就是证券S1和S2的可行集,即双曲线段S1S2;当ρ12＜σ1/σ2时,有效前沿是证券S1和S2的可行集的一个子集,即双曲线段CS2,其中C位于双曲线段S1S2内,并且该点风险最小.②若允许卖空,则当ρ12≤σ1/σ2时,有效前沿是从C开始的S1S2的延伸线上,其中C点风险最小并位于向S1方向延伸段上;当ρ12＞σ1/σ2时,有效前沿为包括CS2的向S2方向延伸线.上述σ2＞σ1

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	杨已青	杭州电子工业学院应用数学与计算物理研究所	8	14	2.0	3.0