股指期货与现货指数的关联性分析 ——基于VECM模型

• 作者: 魏茹霞
• 来源期刊: 现代经济信息
• 学科: 经济
• 关键词: 沪深300股指期货 价格发现 误差修正模型
• 年，卷（期）: 2018,（24）
• 所属期刊栏目: 金融天地
• 页码范围: 309
• 页数: 1页
• 分类号: F833
• 字数: 1691字
• 语种: 中文
• DOI: 10.3969/j.issn.1001-828X.2018.24.242

摘要

2010年4月16日,沪深300股指期货在中国正式面世.它的推出弥补了我国股票市场不能做空的短板,为证券市场提供了基础的交易产品与机制,对我国证券市场有着里程碑的意义.本文对沪深300现货指数与沪深300股指期货指数依次进行平稳性检验、协整检验、Granger因果关系检验和构建向量误差修正模型等实证方法操作,得出结论为:沪深300现货指数和沪深300股指期货存在长期的均衡关系,存在着内生的关联性,并且现货市场有着较强的价格发现功能.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	魏茹霞	四川大学经济学院	1	0	0.0	0.0