基于VaR-GARCH模型的股指期货市场风险实证研究

• 作者: 薛婷
• 来源期刊: 福建质量管理
• 关键词: 沪深300股指期货 市场风险 VaR-GARCH模型
• 年，卷（期）: 2019,（4）
• 所属期刊栏目: 金融证券
• 页码范围: 118-119
• 页数: 2页
• 字数: 3431字
• 语种: 中文
• DOI: 10.3969/j.issn.1673-9604.2019.04.084

摘要

沪深300股指期货是我国金融期货市场的首次尝试,自2010年上市交易之后,不仅完善了我国的期货市场,而且在股市的风险管理方面发挥了重大的作用.通过对沪深300股指期货IF1808合约价格的对数收益率进行ARMA建模与ARCH效应检验分析,在建立GARCH(1,1)模型的基础上,计算VaR值.实证结果表明:VaR-GARCH模型可能低估风险,需有效地对风险进行管理.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	薛婷		2	4	1.0	2.0