均值-VaR投资组合模型研究

• 作者: 孙伯良 屠新曙
• 来源期刊: 美中经济评论
• 学科: 经济
• 关键词: VAR 投资组合 权重
• 年，卷（期）: mzjjpl_2004,（8）
• 页码范围: 31-38
• 页数: 8页
• 分类号: F830.59

摘要

VaR（Value at Risk）是一个在当前的金融市场条件下，测量各种不同的风险，确定投资的获利的重要方法。本文提出了VaR估计并提出新问题，即假设给定一个可接受的VaR，如何确定一组给定证券的组合投资的最大收益，并且同时满足VaR的约束条件；假设市场条件是变化的，如何在保证的投资组合下，在给定的VaR范围内，获得一个投资重组（重新平衡）策略，使其在一系列投资组合中相应的收益最大。为了解决这些问题，我们采用并进一步发展了一种算法来处理这些投资组合的优化问题。

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	孙伯良	浙江师范大学工商管理学院	32	136	8.0	10.0
2	屠新曙	华南师范大学经济管理学院	14	152	7.0	12.0