Black-Scholes期权定价模型的拓展

• 作者: 于利伟 徐丙振 郭翱
• 来源期刊: 宁波大学学报（理工版）
• 学科: 数学
• 关键词: 扩散-跳跃复合泊松过程 鞅方法 随机微分方程 期权定价 贴现过程
• 年，卷（期）: 2010,（2）
• 所属期刊栏目: 数学研究
• 页码范围: 52-56
• 分类号: O211.6:F830.9
• 字数: 3670字
• 语种: 中文
• DOI: 10.3969/j.issn.1001-5132.2010.02.011

摘要

假定动态风险资产价格遵从扩散-跳跃复合泊松过程,无风险利率、股票收益率、市场波动率、股票红利等均为自适应过程,利用随机微分方程和鞅方法,得到了资产投资组合贴现过程鞅成立的条件.在相同测度下,考虑到交易费用和红利支付,对经典Black-Scholes方程进行了修正,得到了不同条件下的欧式看涨期权的定价方程,使得期权定价公式更加符合市场实际,拓展了鞅方法的使用范围和意义.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	徐丙振	宁波大学理学院	4	36	3.0	4.0
2	郭翱	宁波大学理学院	1	7	1.0	1.0
3	于利伟	宁波大学理学院	1	7	1.0	1.0