分数布朗运动环境下降低权利金的权证定价研究

• 作者: 赵巍
• 来源期刊: 南京师大学报（自然科学版）
• 学科: 经济
• 关键词: 分数布朗运动 拟鞅 分数Black-Scholes模型 降低权利金
• 年，卷（期）: 2012,（3）
• 所属期刊栏目: 数学
• 页码范围: 11-16
• 分类号: F830.9
• 字数: 3102字
• 语种: 中文
• DOI: 10.3969/j.issn.1001-4616.2012.03.003

摘要

证券市场分形特征的存在,否定了布朗运动作为期权定价模型初始假定的合理性.本文从标的资产服从分数布朗运动假定出发,构建分数风险测度下的拟鞅定价策略,简化了分数Black-Scholes模型的求解过程；以此为基础,研究支付型和抵付型两类降低权利金的权证定价问题,得到了分数布朗运动驱动的降低权利金权证定价公式.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	赵巍	淮海工学院商学院	44	92	6.0	7.0