股价受分数布朗运动驱动的混合期权定价模型

• 作者: 赵巍
• 来源期刊: 南京师大学报（自然科学版）
• 学科: 经济
• 关键词: 分数布朗运动 拟鞅定价 分数Black-Scholes模型 混合期权
• 年，卷（期）: 2010,（1）
• 所属期刊栏目: 数学
• 页码范围: 6-10
• 页数: 5页
• 分类号: F830.9
• 字数: 2581字
• 语种: 中文
• DOI: 10.3969/j.issn.1001-4616.2010.01.002

摘要

分数布朗运动由于具有自相似和长期相关等分形特性,已成为数理金融研究中更为合适的工具.本文通过假定股票价格服从几何分数布朗运动,构建了It分数Black-Scholes市场;接着在分数风险中性测度下,利用随机微分方程和拟鞅(quasi-martingale)定价方法给出了分数Black-Scholes定价模型;进而讨论了股价受分数布朗运动驱动的混合期权定价模型.研究结果表明,与标准期权价格相比,分数期权价格要同时取决于到期日和Hurst参数.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	赵巍	淮海工学院商学院	44	92	6.0	7.0