VaR约束下不允许卖空且含无风险资产的M-V投资组合优化

• 作者: 张鹏 曾永泉
• 来源期刊: 现代管理科学
• 学科: 经济
• 关键词: 投资组合 旋转算法 VaR
• 年，卷（期）: 2007,（11）
• 所属期刊栏目: 金融证券
• 页码范围: 112-113
• 页数: 2页
• 分类号: F8
• 字数: 2700字
• 语种: 中文
• DOI: 10.3969/j.issn.1007-368X.2007.11.045

摘要

针对不发达市场不允许卖空的实际情况,文章提出了基于VaR约束且含有无风险资产的均值-方差(M-V)投资组合模型,并结合序列二次规划方法和不等式组的旋转算法,计算出不同的最低收益率所对应的最优投资策略.最后,以一个具体的例子证明,在投资组合中引入无风险资产可以降低投资风险.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	张鹏	武汉科技大学管理学院	64	388	11.0	16.0
2	曾永泉	华中师范大学社会学系	9	161	7.0	9.0